2. Pilier Dôchodkového Sporenia: História, Vývoj a Výhody

Súčasný dôchodkový systém na Slovensku je postavený na dvoch hlavných pilieroch: priebežnom systéme (1. pilier) a kapitalizačnom systéme (2. pilier). Cieľom zavedenia 2. piliera, teda starobného dôchodkového sporenia, bolo reagovať na nepriaznivý demografický vývoj a zabezpečiť občanom príjem v starobe z viacerých zdrojov, čím sa znižuje riziko závislosti len od jedného zdroja príjmu.

Dôvody Vzniku 2. Piliera

Najdôležitejším dôvodom pre zavedenie starobného dôchodkového sporenia (2. pilier) je predpokladaný demografický vývoj. Súčasné starobné poistenie (1. pilier) je priebežne financované. To znamená, že poistné na starobné poistenie, ktoré sa vyberie od pracovne aktívnych občanov, Sociálna poisťovňa ihneď vyplatí tým občanom, ktorí sú v súčasnosti poberateľmi starobných dôchodkov.

Ako jeden z faktorov nepriaznivého demografického vývoja na Slovensku možno uviesť predovšetkým postupne sa znižujúcu pôrodnosť. Ďalším dôležitým faktorom je postupný nárast počtu obyvateľov Slovenska v dôchodkovom veku, ktorý bude sprevádzaný poklesom počtu obyvateľov v produktívnom a predproduktívnom veku. V súčasnosti má zjednodušene povedané 3,4 milióna obyvateľov v aktívnom veku problém udržať primeranú úroveň dôchodkov pre 1 milión poberateľov starobných dôchodkov.

Uvedené prognózy boli dôvodom pre postupné zvyšovanie dôchodkového veku, ktoré už priniesol od 1. 1. Postupný razantný nárast počtu obyvateľov v dôchodkovom veku po roku 2023 môže čiastočne zmierniť zvýšenie dôchodkového veku na 65 rokov.

Vznik a Fungovanie 2. Piliera

Druhý pilier, ako jedna z našich najväčších a najúspešnejších kľúčových reforiem, bol spustený s veľkou slávou v roku 2005. O jeho úspechu svedčí fakt, že hneď za prvý rok fungovania doň vstúpila viac ako polovica všetkých aktívne pracujúcich Slovákov.

Prečítajte si tiež: Podmienky a výhody 2. piliera

Reforma slovenského dôchodkového systému vychádzala z presvedčenia, že ľudia by nemali zostať v starobe závislí od príjmu len z jedného zdroja, čiže prostriedkov Sociálnej poisťovne, najmä ak je jeho fungovanie existenčne ohrozené v dôsledku nepriaznivého demografického vývoja, ktorý Slovensko neodškriepiteľne čaká. V roku 2004 tak „ožil“ trojpilierový dôchodkový systém, v ktorom sa stal druhý pilier na základe zákona č. 43/2004 Z. z. o starobnom dôchodkovom sporení a o zmene a doplnení niektorých zákonov. Rozhodujúcim zmyslom tohto systému je zabezpečenie príjmu v starobe z dvoch nezávislých a na odlišných princípoch fungujúcich zdrojov, čím sa rozkladá riziko jeho financovania.

V súčasnosti z povinných odvodov na starobné poistenie vo výške 18 % z vymeriavacieho základu ostáva 13,25 % v Sociálnej poisťovni a 4,75 % putuje na súkromný účet sporiteľa v DSS, ak je ten v druhom pilieri.

Princípy Fungovania 2. Piliera

Základom 2. piliera je odklonenie časti povinných odvodov týkajúcich sa starobného dôchodkového poistenia späť na účty sporiteľov. Väčšina sporiteľov si začala sporiť vo vhodných akciových dôchodkových fondoch, s ktorými je síce spojené riziko poklesov, no z dlhodobého hľadiska sú vďaka priemerným výnosom logickou voľbou. Konzervatívne fondy síce menej „skáču“, avšak oproti akciovým aj minimálne zarábajú.

Vstupom na pracovný trh sa občan stáva dôchodkovo poistenou osobou. Dôchodkovo poistené osoby odvádzajú do Sociálnej poisťovne povinné odvody. Sociálna poisťovňa časť povinných odvodov tých osôb, ktoré sú zúčastnené na 2. pilieri, postúpi do dôchodkovej správcovskej spoločnosti, s ktorou má sporiteľ uzatvorenú zmluvu o starobnom dôchodkovom sporení. Dôchodková správcovská spoločnosť pripíše tieto finančné prostriedky na osobný dôchodkový účet sporiteľa do fondu, ktorý si sporiteľ zvolil, alebo v súlade so zákonom. Dôchodkové fondy sa odlišujú investičnou stratégiou, mierou rizika a výkonnosťou. Osoba zúčastnená na 2. pilieri si sporí na svoj budúci dôchodok. Počas doby sporenia nie je možný výber finančných prostriedkov. Nárok na výplatu starobného dôchodku z 2. piliera vzniká po dovŕšení dôchodkového veku.

Účastníci a Dôchodkové Spoločnosti

Na trhu v súčasnosti pôsobí šesť dôchodkových správcovských spoločností (DSS) z pôvodného počtu osem, pričom v roku 2019 je avizovaná fúzia dvoch značiek NN a Aegon. Aktuálny stav (31. 12. 2019) je 1 515 447 sporiteľov.

Prečítajte si tiež: Informácie o druhom pilieri

Sporiteľ vstupuje do 2. piliera na základe zmluvy o starobnom dôchodkovom sporení, ktorú uzavrie s dôchodkovou správcovskou spoločnosťou (DSS). Aktuálne sa môže občan na Slovensku dohodnúť s niektorou z 5 spoločností a zveriť im svoje úspory na zhodnotenie. Výber povinných príspevkov do sporenia potom realizuje Sociálna poisťovňa, ktorá ich ďalej postúpi sporiteľovej DSS. Tá ich pripíše na osobný dôchodkový účet.

Investičná Stratégia a Dôchodkové Fondy

Spravovanie majetku sporiteľa majú dôchodkové správcovské spoločnosti vopred určené. Podľa prijatých pravidiel investovania povinne spravujú minimálne dva dôchodkové fondy: jeden dlhopisový garantovaný fond a jeden akciový negarantovaný fond (môže však vytvárať a spravovať aj viac garantovaných a negarantovaných fondov). Názvy fondov budú upravené tak, aby z nich bolo zrejmé, či spoločnosť garantuje zhodnotenie finančných prostriedkov vo fonde alebo nie. Ak sa chystáte založiť si 2. pilier, tak si nastavte svoju investičnú stratégiu čo najefektívnejšie. Je potrebné porovnať si dôchodkové fondy, ktoré nájdete v štatúte DSS.

Prvou voľbou sporiteľa je výber medzi garantovanými a negarantovanými fondmi. Ako už možno tušíte, garantované fondy patria medzi bezpečné formy investovania a negarantované fondy predstavujú, naopak, rizikovejšie investovanie. Garantované fondy nemajú veľké výnosy, niekedy nevyrovnajú ani výšku inflácie. Negarantované fondy sa zase vyznačujú vyšším výnosom, ale väčším rizikom. Aj garantované aj negarantované fondy majú svoje stabilné miesto na finančnom trhu a voľba investičného portfólia závisí od potrieb sporiteľa a jeho samotného (veku, povolania, životnej situácie).

Dlhodobo najviac peniaze zhodnocuje kapitálový trh v cenných papieroch, akciách. Toto umožňujú práve indexové dôchodkové fondy ktoré investujú tzv. Samozrejme každé investovanie nesie nejaké riziká. Preto sa pri sporení v druhom pilieri netreba báť, ak v niektorom roku vykáže konto sporiteľa záporný stav.

Zmeny v 2. Pilieri

Veľké zmeny 2. piliera nastali v roku 2012. Ako správne rozhodnutie sa ukázalo zavedenie indexových fondov. Tie mali nižšie poplatky a vzhľadom na ich dlhodobú výkonnosť boli optimálnym riešením pre väčšinu sporiteľov. Malo to však jeden háčik: prestúpiť doň sa dalo iba aktívne a, naopak, sporitelia, ktorí sa o svoje dôchodkové úspory nestarali a žiadne kroky nevykonali, boli presunutí do konzervatívnych fondov. Drvivá väčšina Slovákov tak pre svoju vlastnú pasivitu stratila miliardy eur, pretože kým indexové či akciové fondy odvtedy do dnešných dní (jún 2023) dosiahli viac ako 9 % výnos ročne, konzervatívne fondy nedosiahli ani jedno percento.

Prečítajte si tiež: Zmeny v zákone o treťom pilieri pre invalidných dôchodcov

S účinnosťou od 1.1.2021 sa mení zákon č. 43/2004 Z. z. o starobnom dôchodkovom sporení a o zmene a doplnení niektorých zákonov v znení neskorších predpisov. Cieľom novely je poskytnúť sporiteľovi komplexné informácie o predpokladaných budúcich dôchodkoch z II. piliera a podporiť jeho finančné plánovanie v súvislosti s odchodom do dôchodku.

Predvolená Investičná Stratégia

Veľkou novinkou posledných zmien z roku 2022 je takzvaná predvolená investičná stratégia, ktorá má za cieľ pomôcť pasívnym sporiteľom opätovne využiť potenciál indexových fondov. Pokiaľ opätovne pristúpili k svojim dôchodkovým úsporám pasívne a nič nespravili, ich úspory sa automaticky začali postupne presúvať z garantovaných do indexových fondov. Okrem predvolenej investičnej stratégie je medzi zmenami aj ďalšie zníženie poplatkov, ktoré robí z 2. piliera najvýhodnejšiu formu investovania.

Povinný Vstup pre Prvozamestnancov

Opätovne bol zavedený aj povinný vstup pre prvozamestnancov. Po jeho zrušení v roku 2012 nie sú v 2. pilieri desiatky tisíc mladých Slovákov a budú raz odkázaní na 1. pilier. Našťastie, tí stále majú až do veku 40 rokov možnosť do 2. piliera vstúpiť dobrovoľne.

Zmeny v Štruktúre Dôchodkových Fondov (2013)

Do konca februára 2013 musí spoločnosť poslať všetkým klientom v inom ako dlhopisovom fonde vzor vyhlásenia, doručením ktorého prejavia svoju vôľu zotrvať v inom ako dlhopisovom fonde (t.j. vo fonde bez garancií). Ostatných klientov, t.j. tých, ktorí takéto prehlásenie do konca marca 2013 do DSS nedoručia, bude DSS povinná k 30.4.2013 previesť do dlhopisového garantovaného dôchodkového fondu.

Anuitná Novela (2014)

Dňa 05.06.2014 poslanci NR SR schválili zákon č. 183/2014 Z. z., ktorým sa mení a dopĺňa zákon č. 43/2004 Z. z. o starobnom dôchodkovom sporení a o zmene a doplnení niektorých zákonov v znení neskorších predpisov a ktorým sa menia a dopĺňajú niektoré zákony (tzv. „anuitná novela“). Účelom anuitnej novely je najmä úprava výplaty jednotlivých druhov dávok. Zákon nadobudol účinnosť dňa 01.07.2014, avšak väčšina ustanovení nadobúda účinnosť až od 01.01.2015 (najmä ustanovenia týkajúce sa podmienok a foriem vyplácania jednotlivých druhov dôchodkov a pod.)

Výhody 2. Piliera

• Neplatíte nič navyše: Na váš osobný dôchodkový účet sa presmeruje časť vašich povinných odvodov, ktoré aj tak platíte do Sociálnej poisťovne, či ste alebo nie ste v 2. pilieri.
• Možnosť sporiť vo viacerých fondoch: V rovnakom čase môžete sporiť vo viacerých dôchodkových fondoch, čím môžete dosiahnuť lepšie zhodnotenie vašich dôchodkových úspor.
• Dôchodok z dvoch zdrojov: Váš budúci dôchodok budete dostávať z dvoch nezávislých zdrojov, to znamená zo Sociálnej poisťovne (1. pilier) a z úspor nasporených na vašom osobnom dôchodkovom účte (2. pilier).
• Dedenie úspor: V prípade úmrtia sporiteľa sú peniaze z 2. piliera predmetom dedičstva.
• Dlhodobý časový horizont: Aj v čase výkyvov na finančnom trhu bude zabezpečený výnos z investovania.
• Daňová efektívnosť: Do dôchodku sa investuje z hrubej mzdy.
• Osobné vlastníctvo: Funguje na princípe dôchodkových jednotiek na osobnom dôchodkovom účte.
• Nízke poplatky: V porovnaní s prvými rokmi fungovania systému sa v roku 2009 odplata za správu pre DSS dramaticky znížila z pôvodných 0,78 % na dnešných 0,3 % z čistej hodnoty majetku vo fondoch.

Nevýhody 2. Piliera

• Legislatívna nestabilita: 2. pilier sa legislatívne upravuje pomerne často. Jeho novelizácia je nevýhodou, pretože sa spája s neistotou podmienok v budúcnosti. V minulosti sa napríklad menila výška príspevkov do DSS alebo aj automatický prechod do dlhopisových fondov.
• Riziko investovania: Negarantované fondy sa vyznačujú vyšším výnosom, ale aj väčším rizikom.
• Závislosť od demografického vývoja: Ak by demografický vývoj bol priaznivejší, dôchodky z 1. piliera by mohli byť vyššie a 2. pilier by nemusel byť taký potrebný.

Ako Vystúpiť z 2. Piliera

Ak občan vystúpi z 2. piliera, tak dôchodková správcovská spoločnosť musí podľa zákona o starobnom dôchodkovom sporení vrátiť jeho dôchodkové úspory do Sociálnej poisťovne, ktorá ich hneď použije na výplatu dôchodkov súčasným poberateľom starobného dôchodku. Občanovi nie je možné vyplatiť ani časť z týchto jeho úspor a zostáva tak odkázaný len na dôchodok z 1. piliera.

Sporiteľ, ktorý sa rozhodol vystúpiť z 2. piliera, musí toto svoje rozhodnutie oznámiť do 30. 6. 2009 Sociálnej poisťovni. Upozorňujeme, že nestačí, ak svoj úmysel oznámi dôchodkovej správcovskej spoločnosti, s ktorou uzatvoril zmluvu o starobnom dôchodkovom sporení. Podľa zákona o starobnom dôchodkovom sporení zanikne jeho zmluva o starobnom dôchodkovom sporení dňom doručenia uvedeného oznámenia sporiteľa Sociálnej poisťovni. Sociálna poisťovňa oznámi dôchodkovej správcovskej spoločnosti, s ktorou sporiteľ uzatvoril zmluvu, že sporiteľovi skončila účasť na starobnom dôchodkovom sporení.

Dôchodok z 2. Piliera

Keď pracujete a odvádzate peniaze do Sociálnej poisťovne, automaticky si šetríte na štátny dôchodok - teda na prvý pilier. Ak sa rozhodnete aj pre druhý pilier, časť vašich odvodov smeruje na váš osobný dôchodkový účet.

Anuitný Dôchodok

Anuitný dôchodok môžeme preložiť ako pravidelne vyplácaný dôchodok. Po skončení vášho pracovného života budete namiesto jednorazového výberu dostávať každý mesiac pevnú sumu - podobne ako výplatu. Svoje úspory si tak užívate kúsok po kúsku.

Dôvodom pre pravidelné vyplácanie miesto okamžitého výberu celej sumy je finančná istota a stabilita. Zvyšné peniaze sa vám navyše ďalej zhodnocujú, a tak môžete ročne dostávať aj takzvané podiely na prebytku z výnosov.

tags: #2. #pilier #dôchodkového #sporenia #od #kedy